יתרונות שיטת הפניקס

יתרונות שיטת הפניקס

פילוסופיית ההשקעות לטווח ארוך היא עניין מורכב וחדשני אפילו למקצוענים בתחום. בעידן החדש אין כל משמעות לניהול מסלול כללי המיועד לציבור רחב של לקוחות בעלי צרכים ומאפיינים שונים זה מזה. על מנת לאפשר לציבור הרחב ליהנות מהגישה החדשה פותחה שיטת הפניקס, המעניקה כלים המאפשרים להמחיש ללקוח את משמעות הבחירה בתמהיל ההשקעה, וכלים להתאמה אוטומטית של הקצאת הנכסים על ציר הזמן.

ניהול התכנית מתבצע באופן אוטומטי ואינו מחייב התערבות פעילה כלשהי מצידו של הלקוח. מערכת ממוחשבת מבצעת אופטימיזציה (על בסיס ביצועי העבר של המדדים השונים והקורלציה בינם) וקובעת את הקצאת הנכסים בתיק האישי של הלקוח, על בסיס המאפיינים האישיים שלו. הקצאת הנכסים מותאמת באופן אוטומטי אחת לתקופה, ללא כל התערבות מצידו של החוסך. יחד עם זאת, יכול הלקוח לשנות מעת לעת את העדפותיו האישיות בנושא הקצאת הנכסים, ולאחר שיודיע לחברה על שינוי זה, יותאם הרכב הנכסים מחדש על פי הנתונים החדשים שהתבקשו.

1. השקעה במדדים
מחקרים רבים מוכיחים כי מנהלי השקעות בעולם וגם בישראל אינם מצליחים להניב תשואות גבוהות יותר ממדדי ייחוס שלהם לאורך זמן. שיטת הפניקס מתבססת על אסטרטגיית השקעה במדדים ואינה מסתמכת על הניסיון לתזמן את התנהגות השוק ואת מחיריהן של המניות או איגרות חוב (אג''ח) (Bond) הנבחרות. ההשקעה במדדים תניב, לטווח ארוך, תשואה גבוהה יותר ביחס לסיכון, לעומת השקעה באמצעות תיקי השקעות נבחרים או מניות/אגרות חוב נבחרות.

2. תיק פנסיוני מותאם אישית
בשיטת ניהול הסדרי הפנסיה הקיימים, תיקי ההשקעות של כל החוסכים מנוהלים במסלול אחד ללא הבחנה בין העדפות סיכון שונות, טווח חיסכון שונה וכו'. כך נוצרת חוסר התאמה למאפייני הלקוח האישיים. בשיטת הפניקס לכל לקוח ינוהל תיק פנסיוני אישי המותאם למאפיינים האישיים כגון: טווח החיסכון הצפוי, העדפת הסיכון בהשקעות וניהול הפיצויים. בדרך זו יוכל כל לקוח להתאים את תיק הפנסיה לצרכיו במנותק משאר החוסכים באותה הקרן.

3. הקצאת נכסים
אחד הגורמים המשמעותיים בביצועי תיק ההשקעות הפנסיוני של הלקוח הינו אופן הקצאת הנכסים (asset allocation) . הקצאת הנכסים הנכונה בניהול תיק פנסיוני לטווח ארוך, באמצעות שיטת הפניקס, שונה לחלוטין משיטת ניהול נכסי הפנסיה והגמל המקובלת כיום, המתמקדת בתחרות על תשואות וסטיות תקן בטווח הקצר. שיטת הפניקס מתאימה באופן אופטימאלי את הרכבי נכסים שונים, בהתאם לתקופת החיסכון הנותרת, עד למועד המימוש שהוגדר. ככל שתקופת החיסכון ארוכה יותר, יכלול תיק הלקוח מרכיב גבוה יותר של מניות/סיכון, שילך ויקטן באופן אוטומטי ככל שיתקרב לגיל הפרישה.